TAILIEUCHUNG - Essential Formulae in Project Appraisal

Money has a time value: a $ or £ or € today, is worth more than a $ or £ or € next year. A risk free interest rate may represent the time value of money. Inflation too can create a difference in money value over time. It is NOT the time value of money. It is a decline in monetary purchasing power. | Chapter 5: Essential Formulae in Project Appraisal A Coverage of the Formulae and Symbols Used to Evaluate Investment Projects Fundamentals in Financial Evaluation Money has a time value: a $ or £ or € today, is worth more than a $ or £ or € next year. A risk free interest rate may represent the time value of money. Inflation too can create a difference in money value over time. It is NOT the time value of money. It is a decline in monetary purchasing power. Moving Money Through Time Investment projects are long lived, so we usually use annual interest rates. With compound interest rates, money moved forward in time is ‘compounded’, whilst money moved backward in time is ‘discounted’. Financial Calculations Time value calculations in capital budgeting usually assume that interest is annually compounded. ‘Money’ in investment projects is known as ‘cash flows’: the symbol is: Ct Cash flow at end of period t. Financial Calculations The present value of a single sum is: PV =

TỪ KHÓA LIÊN QUAN
TAILIEUCHUNG - Chia sẻ tài liệu không giới hạn
Địa chỉ : 444 Hoang Hoa Tham, Hanoi, Viet Nam
Website : tailieuchung.com
Email : tailieuchung20@gmail.com
Tailieuchung.com là thư viện tài liệu trực tuyến, nơi chia sẽ trao đổi hàng triệu tài liệu như luận văn đồ án, sách, giáo trình, đề thi.
Chúng tôi không chịu trách nhiệm liên quan đến các vấn đề bản quyền nội dung tài liệu được thành viên tự nguyện đăng tải lên, nếu phát hiện thấy tài liệu xấu hoặc tài liệu có bản quyền xin hãy email cho chúng tôi.
Đã phát hiện trình chặn quảng cáo AdBlock
Trang web này phụ thuộc vào doanh thu từ số lần hiển thị quảng cáo để tồn tại. Vui lòng tắt trình chặn quảng cáo của bạn hoặc tạm dừng tính năng chặn quảng cáo cho trang web này.